Единственная причина, которая на данный момент может объяснить неуклюжую попытку Евросоюза вмешаться в финансовую систему Кипра, состоит в том, что потеряно доверие к банковской системе этой страны. Иными словами, экономика островного государства находится в худшем положении, чем можно было ожидать.
При этом МВФ и Еврогруппа пошли на беспрецедентный шаг: решили взять спасительные 5800 млн. евро из карманов вкладчиков. Тем самым нарушается священное правило, которое поддерживает банковские системы Европы и заключается в уважении к клиенту: 100 000 евро всегда вернутся к нему, даже если банк рушится. Здесь же для того, чтобы избежать банкротства, владельцев счета принуждают выплатить определенный процент из своих средств. Неслыханно!
Если правило гарантии вкладов прекратит свое существование, то это станет причиной банковской паники. Как известно, банки не держат в сейфах деньги клиентов. В Еврозоне сумма, которая должна постоянно храниться в банке, составляет 1% от всей суммы вклада, что означает, что из 100 евро, положенных вами в банк, реально на руках учреждения находится всего 1 евро. Остальныесредствафункционируютвэкономикестраны.
Деньги продолжают умножаться с последующими кредитами и депозитами, и лишь небольшая часть средств существует реально. Другими словами, систему поддерживает только вера в то, что банк вернет депозиты в назначенное время. Если определенный процент (не все, и даже не половина) клиентов вдруг решит одновременно забрать свои средства, банк рухнет, потому что не сможет выплатить вкладчикам их деньги, ведь их у него попросту нет.
Что касается Кипра, то здесь кто-то почему-то решил, что уничтожение гарантии вкладов не создаст дополнительных проблем и без того слабым банкам страны, и что это никак не повлияет на остальную Европу. Возможно, так произошло потому, что Европа уже нарушила другое золотое правило, заключающееся в том, что суверенный долг – актив, свободный от рисков, и катаклизма, несмотря на это, не произошло.
Слов европейских и испанских политиков, утверждающих, что то, что случилось на Кипре останется на Кипре, конечно, недостаточно для того, чтобы остановить потерю стоимости банков на фондовых рынках.
Итак, ситуации, в которых находятся киприот и испанец, не имеют ничего общего.
В то время как первый должен преодолеть возможную банковскую панику, второй уверен, что депозиты и счета Испании находятся в такой же безопасности, как в самом сердце Европы, то есть гарантировано находятся под патронажем Ангелы Меркель и Франсуа Мерленда, если они, конечно, не захотят взорвать Европейский союз.
Необходимо отметить, что гарантированные 100 000 евро выплачиваются только в случае банкротства банка. В Испании, несмотря на то, что она прошла через самый серьезный кризис в своей истории, возможность падения какой-либо фирмы очень и очень мала. Даже банк Валенсии, несмотря на позицию, занятую тройкой, не завершил процедуру банкротства.
При активации гарантии, каждому вкладчику в обязательном порядке вернут 100 000 евро. А именно, если кто-то положил 40 000 евро на один текущий счет и еще 20 000 - на депозит на три года, общая сумма (60 000 евро) к нему полностью вернется. Это касается и тех, кто разделил свои 200 000 евро, положив половину средств на счет другого человека, а также тех, кто имеет 400 000 евро, «разбросанных» по разным банкам (по 100 000 евро).
В чем разница между Кипром и Испанией? В том, кто должен оплатить счета за спасение финансовой системы. Провальный план для Кипра включал помощь в сумме 10 000 млн.евро, 5 800 млн. из которых должны были выплатить из своих карманов вкладчики.
В Испании сумма, необходимая для спасения экономики и составляющая 41 000 млн. евро с запуском «плохого банка», также первоначально выплачивалась европейским налогоплательщиком. Это ссуда с низкой ставкой (0,5%), предоставленная государству, который оно обязано возвратить в течение 12,5 лет. В это время Испания, конечно, ограничит своих граждан за счет налогов и выплат.
В случае предоставления помощи, предназначенной возьми испанским компаниям, не только останутся в безопасности вклады, но и будут применяться более мягкие правила для акционеров и держателей привилегированных и гибридных ценных бумаг, что предполагает конкурс среди кредиторов.
Прощение долга этим инвесторам не покроет потребности капитала, будут платить все, поэтому можно сказать, что им предоставляются особый вид субсидий. Это приведет к тому, что налогоплательщик, в конце концов, оплатит банковское спасение, а также частичное спасение этих инвесторов. Но вкладчик как таковой не заплатит ни цента.
